REER vs CELI vs CELIAPP : lequel choisir au Canada

REER : pour la retraite et l’optimisation fiscale

Le REER, ou régime enregistré d’épargne-retraite, sert principalement à préparer la retraite tout en réduisant votre impôt aujourd’hui.

Les cotisations au REER sont déductibles de votre revenu imposable. En contrepartie, les retraits sont imposés, généralement à la retraite, lorsque votre taux d’imposition est plus faible.

Le REER devient particulièrement intéressant si votre revenu est élevé ou en croissance. Il est aussi utile si vous souhaitez reporter de l’impôt dans le temps.

De plus, le REER permet d’utiliser le RAP pour l’achat d’une première propriété, sous certaines conditions. Pour approfondir, consultez notre guide sur le REER.

CELI : pour une épargne flexible et non imposée

Le CELI, ou compte d’épargne libre d’impôt, est l’outil le plus flexible parmi les comptes enregistrés au Canada.

Les cotisations ne sont pas déductibles, mais les retraits, incluant les gains, ne sont jamais imposés. Cela en fait un excellent choix pour des objectifs variés.

Le CELI convient bien si votre revenu est plus faible, si vous débutez votre carrière ou si vous voulez une épargne accessible à tout moment.

Grâce à sa souplesse, le CELI est souvent prioritaire avant le REER pour les jeunes investisseurs. Notre guide sur le CELI explique ses règles en détail.

CELIAPP : pour acheter une première propriété

Le CELIAPP, ou compte d’épargne libre d’impôt pour l’achat d’une première propriété, combine des avantages du REER et du CELI.

Les cotisations sont déductibles, comme au REER. Les retraits admissibles pour l’achat d’une première propriété sont non imposés, comme au CELI.

Le CELIAPP devient prioritaire si vous prévoyez acheter une première habitation dans les prochaines années. Les droits sont limités annuellement et à vie.

Si l’achat immobilier fait partie de vos objectifs, le CELIAPP est souvent le meilleur point de départ.

Tableau comparatif : REER vs CELI vs CELIAPP

Quel compte choisir selon votre situation

D’abord, si votre revenu est élevé, le REER offre un avantage fiscal immédiat difficile à égaler.

Ensuite, si vous voulez de la flexibilité ou un fonds d’urgence, le CELI est généralement prioritaire.

Enfin, si vous prévoyez acheter une première propriété, le CELIAPP devrait être utilisé avant le REER et le CELI.

Dans bien des cas, la meilleure stratégie consiste à utiliser les trois comptes de façon complémentaire.

Revenu plus élevé une seule année : REER ou CELI ?

Des heures supplémentaires, une prime ou un boni peuvent faire grimper votre revenu une année donnée. Dans ce cas, le REER prend souvent l'avantage sur le CELI : chaque dollar cotisé est déduit au taux marginal le plus élevé que vous atteignez, alors qu'une cotisation au CELI ne réduit pas votre impôt. En date d'octobre 2026, voici les seuils de 2026 où le taux marginal augmente, selon l'Agence du revenu du Canada et Revenu Québec :

• Fédéral : 20,5 % au-delà de 58 523 $, puis 26 % au-delà de 117 045 $ (jusqu'à 181 440 $)
• Québec : 19 % au-delà de 54 345 $, puis 24 % au-delà de 108 680 $ (jusqu'à 132 245 $)

Par exemple, au Québec, un revenu qui passe de 99 000 $ à 118 000 $ franchit le seuil de 108 680 $ au provincial et celui de 117 045 $ au fédéral. Une cotisation REER qui ramène le revenu imposable à 108 680 $ est déduite à 24 % au Québec, et la portion au-delà de 117 045 $ l'est à 26 % au fédéral. Deux règles aident aussi : vos droits REER représentent 18 % du revenu gagné l'année précédente, donc une année chargée augmente vos droits de l'année suivante. Et l'ARC permet de laisser des cotisations inutilisées dans le régime pour les déduire dans une déclaration ultérieure. Le CELI reste le bon choix pour l'épargne dont vous aurez besoin avant la retraite.

Acheter une maison : CELIAPP, REER et RAP

Si vous épargnez pour une première propriété, quelques règles de l'Agence du revenu du Canada changent l'ordre de vos cotisations. Les montants ci-dessous sont en vigueur en date de septembre 2026.

• Ouvrir tôt : vos droits de CELIAPP commencent seulement à l'ouverture de votre premier compte, soit 8 000 $ cette année-là. Ensuite, la partie inutilisée que vous pouvez reporter à l'année suivante est plafonnée à 8 000 $.
• RAP et CELIAPP ensemble : vous pouvez retirer jusqu'à 60 000 $ de vos REER dans le cadre du Régime d'accession à la propriété et faire un retrait admissible de votre CELIAPP pour la même habitation.
• Transfert du REER vers le CELIAPP : un transfert direct (formulaire RC720) est permis. Cependant, il utilise vos droits de CELIAPP de 8 000 $ par année et de 40 000 $ à vie, il n'est pas déductible et il ne rétablit pas vos droits de cotisation REER.
• En couple : le CELIAPP est un compte individuel, donc chaque conjoint admissible ouvre le sien. Par contre, vous ne pouvez pas en ouvrir un si vous avez habité, cette année ou dans les quatre années précédentes, une propriété de votre conjoint comme résidence principale.
• REER collectif d'employeur : la cotisation de contrepartie versée par l'employeur s'ajoute à votre revenu d'emploi, et vous la déduisez comme vos propres cotisations. Votre maximum déductible au titre des REER est personnel et figure sur votre avis de cotisation : il couvre tous vos REER, même si vous changez d'employeur en cours d'année.

Conclusion

Le choix entre REER vs CELI vs CELIAPP dépend avant tout de vos objectifs et de votre situation fiscale.

Le REER favorise l’optimisation fiscale à long terme, le CELI offre une flexibilité maximale et le CELIAPP facilite l’accès à la propriété.

En comprenant leurs différences, vous pouvez structurer votre épargne de façon plus efficace et adaptée à votre réalité canadienne.

REER vs CELI vs CELIAPP : lequel choisir en premier ?

Cela dépend de votre revenu et de vos objectifs. CELIAPP pour une maison, CELI pour la flexibilité, REER pour l’impôt.

Peut-on avoir un REER, un CELI et un CELIAPP en même temps ?

Oui. Ces comptes sont complémentaires et peuvent être utilisés simultanément.

Le CELIAPP remplace-t-il le REER pour acheter une maison ?

Non, mais il est souvent plus avantageux que le RAP du REER pour un premier achat.

Le CELI est-il inutile si j’ai un REER ?

Non. Le CELI reste utile pour l’épargne accessible et non imposée.

Faut-il attendre un revenu plus élevé avant d'ouvrir un CELIAPP ?

Pas nécessairement. En date de septembre 2026, l'Agence du revenu du Canada précise que vos cotisations au CELIAPP peuvent être déduites dans l'année où vous les versez ou dans une année future. Vous pouvez donc ouvrir le compte et cotiser tôt, puis réclamer la déduction une fois dans une tranche d'imposition plus élevée. Attendre a toutefois un coût : vos droits ne commencent qu'à l'ouverture de votre premier CELIAPP. Par ailleurs, la période de participation maximale commence elle aussi à l'ouverture, et elle prend fin le 31 décembre de l'année du premier de ces événements : le 15e anniversaire de votre premier CELIAPP, vos 71 ans ou l'année suivant votre premier retrait admissible.

Dans quel ordre retirer ses comptes pour la mise de fonds ?

Il n'existe pas d'ordre unique, mais les règles de l'Agence du revenu du Canada, en date d'octobre 2026, permettent de comparer ce que coûte chaque source :

• CELIAPP : un retrait admissible n'est pas imposé et n'a pas à être remboursé, d'où sa place habituelle en premier
• REER par le RAP : jusqu'à 60 000 $ sans impôt au retrait, mais la somme se rembourse sur 15 ans. Pour un premier retrait fait entre le 1er janvier 2026 et le 31 décembre 2028, le remboursement commence la 5e année suivant le retrait (2031 pour un retrait en 2026)
• CELI : le retrait n'est pas imposé, et le montant retiré s'ajoute à vos droits de cotisation le 1er janvier de l'année suivante
• Compte non enregistré : vendre des placements qui ont pris de la valeur peut créer un gain en capital imposable l'année de la vente

Le RAP est le seul de ces retraits qui doit être remboursé : prévoyez ces versements annuels dans votre budget d'après l'achat, en plus de vos paiements hypothécaires.